Ertragslage
Die weltwirtschaftliche Entwicklung war 2022 von signifikanter Volatilität und starken regionalen Unterschieden geprägt. Insbesondere der Krieg in der Ukraine, die gestiegenen Rohstoff- und Energiepreise, hohe Inflationsraten und Zinsen sowie die lang anhaltende, strikte Null-Covid-Politik in China belasteten die Märkte. In diesem Marktumfeld wuchsen die Weltwirtschaft, die globale Industrie- und auch die Chemieproduktion deutlich schwächer als von uns zu Jahresbeginn erwartet. Das BASF-Geschäft präsentierte sich jedoch robust: Der Umsatz konnte deutlich gesteigert werden. Das EBIT vor Sondereinflüssen lag mit 6,9 Milliarden € im prognostizierten Korridor. Der ROCE von 10,0 % war deutlich unter dem Vorjahreswert.
Außergewöhnlich hohe Wertberichtigungen auf die Beteiligung an Wintershall Dea AG belasteten das Beteiligungsergebnis der BASF-Gruppe.
Auf einen Blick
- Umsatz deutlich über Vorjahr
- EBIT vor Sondereinflüssen und ROCE stark gesunken
- Beteiligungsergebnis auf –4.939 Millionen € zurückgegangen
- Ergebnis je Aktie –0,70 €; bereinigtes Ergebnis je Aktie 6,96 €
Im Vergleich zum Vorjahr stieg der Umsatz im Geschäftsjahr 2022 um 8.729 Millionen € auf 87.327 Millionen €. Wesentlich für das Umsatzwachstum waren höhere Preise in nahezu allen Segmenten infolge gestiegener Rohstoff- und Energiepreise. Die höchsten Preissteigerungen setzten Materials und Chemicals durch. Währungseinflüsse unterstützten die positive Umsatzentwicklung deutlich. Zusätzlich trugen Portfolioeffekte im Segment Surface Technologies infolge des Erwerbs der Mehrheitsanteile an BASF Shanshan Battery Materials Co., Ltd. zum 31. August 2021 zur Umsatzsteigerung bei. Negative Portfolioeffekte im Segment Industrial Solutions, hauptsächlich infolge der Veräußerung des globalen Pigmentgeschäfts zum 30. Juni 2021, wurden überkompensiert. Ein insgesamt deutlich geringerer Absatz dämpfte das Umsatzwachstum der BASF-Gruppe. Die Mengenentwicklung wurde vor allem durch den niedrigeren Absatz in den Segmenten Surface Technologies und Chemicals getrieben.
|
Veränderung in Millionen € |
Veränderung |
---|---|---|
Mengen |
–5.498 |
–7,0 |
Preise |
9.350 |
11,9 |
Währungen |
4.765 |
6,1 |
Akquisitionen |
790 |
1,0 |
Devestitionen |
–564 |
–0,7 |
Änderungen des Konsolidierungskreises |
–114 |
–0,1 |
Umsatzveränderung gesamt |
8.729 |
11,1 |
Das Ergebnis der Betriebstätigkeit (EBIT) vor Sondereinflüssen lag mit 6.878 Millionen € um 890 Millionen € unter dem Vorjahreswert. Die Ergebnisentwicklung war auf stark gesunkene Ergebnisbeiträge der Segmente Chemicals und Materials zurückzuführen. Beide Segmente verzeichneten niedrigere Margen und Mengen sowie höhere Fixkosten. Alle anderen Segmente konnten das EBIT vor Sondereinflüssen hingegen steigern. Agricultural Solutions erhöhte es signifikant, insbesondere infolge der positiven Umsatzentwicklung. Das Segment Nutrition & Care steigerte es ebenfalls erheblich, hauptsächlich aufgrund preisbedingt gesteigerter Margen. Surface Technologies verzeichnete ein deutlich höheres Ergebnis, vor allem aufgrund von gestiegenen Ergebnisbeiträgen der Geschäfte mit Fahrzeugkatalysatoren und Batteriematerialien. Höhere Preise und Mengen im Unternehmensbereich Coatings unterstützten die Ergebnisentwicklung des Segments zusätzlich. Industrial Solutions steigerte das EBIT vor Sondereinflüssen infolge von preisbedingt höheren Margen leicht. Sonstige verbesserte das EBIT vor Sondereinflüssen leicht.
a Aufgrund der Umgliederung der Ergebnisse der nicht-integralen Equity-Gesellschaften in das Beteiligungsergebnis wurde das EBIT vor Sondereinflüssen für 2019 angepasst. Für 2018 wurden die Werte nicht angepasst.
b Für 2018 wurde das EBIT vor Sondereinflüssen um den Anteil der Bauchemie-Aktivitäten vermindert aufgrund ihres Ausweises als nicht fortgeführtes Geschäft.
Im Jahr 2022 fielen im EBIT Sondereinflüsse in Höhe von –330 Millionen € an, nach –91 Millionen € im Vorjahr. Insgesamt ergaben sich Sonderaufwendungen aus Strukturmaßnahmen in Höhe von 249 Millionen €, insbesondere im Zusammenhang mit der Ausgliederung der neu gegründeten Einheit „BASF Environmental Catalyst and Metal Solutions“ innerhalb des Unternehmensbereichs Catalysts, mit der Beendigung unserer Geschäftsaktivitäten in Russland sowie mit Restrukturierungsmaßnahmen. In den Sonstigen Belastungen und Erträgen führte insbesondere die Wertberichtigung auf eine Anlage im Segment Chemicals insgesamt zu Sonderaufwendungen in Höhe von 222 Millionen € (2021: Sonstige Belastungen in Höhe von 27 Millionen €). Integrationskosten beliefen sich auf 32 Millionen € nach 85 Millionen € im Vorjahr; in beiden Jahren fielen diese vor allem für die Integration der 2021 akquirierten BASF-Shanshan-Gesellschaften an. Aus Devestitionen ergaben sich insgesamt Sondererträge in Höhe von 174 Millionen €, insbesondere aus der Veräußerung von 51 % unseres Anteils am Offshore-Windpark Hollandse Kust Zuid. Gegenläufig wirkten Wertberichtigungen im Zusammenhang mit der geplanten Devestition unseres Produktionsstandorts De Meern/Niederlande.
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2022 |
2021 |
---|---|---|
Strukturmaßnahmen |
–249 |
–99 |
Integrationskosten |
–32 |
–85 |
Devestitionen |
174 |
120 |
Sonstige Belastungen und Erträge |
–222 |
–27 |
Summe der Sondereinflüsse im EBIT |
–330 |
–91 |
Das EBIT der BASF-Gruppe lag 2022 mit 6.548 Millionen € deutlich unter dem Vorjahr. Das darin enthaltene Ergebnis aus integralen Unternehmen, die nach der Equity-Methode bilanziert werden, sank um 289 Millionen € auf 386 Millionen €. Dies resultierte insbesondere aus dem um 196 Millionen € geringeren Ergebnisbeitrag der
BASF-YPC Company Ltd., Nanjing/China.
a Aufgrund der Umgliederung der Ergebnisse der nicht-integralen Equity-Gesellschaften in das Beteiligungsergebnis wurde das EBIT für 2019 angepasst. Für 2018 wurden die Werte nicht angepasst.
b Für 2018 wurde das EBIT um den Anteil der Bauchemie-Aktivitäten vermindert aufgrund ihres Ausweises als nicht fortgeführtes Geschäft.
Zur Messung unserer Kapitalverzinsung verwenden wir die Kennzahl Rendite auf das betriebsnotwendige Kapital (Return on Capital Employed; ROCE). Der ROCE sank aufgrund eines deutlichen Anstiegs der Kapitalkostenbasis bei gleichzeitigem Ergebnisrückgang auf 10,0 % (2021: 13,7 %). 1
- Mehr zur Berechnung des ROCE
- Die Berechnung des EBIT als Bestandteil unserer Gewinn- und Verlustrechnung ist im Konzernabschluss dargestellt.
1 Mehr zur Vermögenslage
|
|
2022 |
2021 |
|||||||
---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
EBIT BASF-Gruppe |
|
6.548 |
7.677 |
|||||||
– EBIT Sonstige |
|
–523 |
–759 |
|||||||
EBIT der Segmente |
|
7.070 |
8.435 |
|||||||
Kapitalkostenbasis der Segmente als Durchschnitt der Monatsendwerte |
|
70.982 |
61.664 |
|||||||
ROCE |
% |
10,0 |
13,7 |
|||||||
|
|
2022 |
2021 |
||||||||
---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
Immaterielle Vermögenswerte |
13.576 |
13.143 |
||||||||
+ Sachanlagen |
21.374 |
19.280 |
||||||||
+ Integrale at Equity bilanzierte Beteiligungen |
2.052 |
1.767 |
||||||||
+ Vorräte |
15.608 |
11.459 |
||||||||
+ Forderungen aus Lieferungen und Leistungen |
13.919 |
11.588 |
||||||||
+ Kurz- und langfristige Übrige Forderungen und sonstiges Vermögen b |
4.309 |
3.908 |
||||||||
+ Vermögen von Veräußerungsgruppen |
144 |
520 |
||||||||
Kapitalkostenbasis der Segmente als Durchschnitt der Monatsendwerte |
70.982 |
61.664 |
||||||||
+ Abweichung zur mit Stichtagskursen zum 31. Dezember bewerteten Kapitalkostenbasis |
–3.300 |
2.717 |
||||||||
+ Nicht in die Kapitalkosten einbezogene Vermögenswerte |
16.791 |
23.002 |
||||||||
Vermögen der BASF-Gruppe zum 31. Dezember |
84.472 |
87.383 |
||||||||
|
|
|
2022 |
2021 |
+/– |
||||||||
---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
Umsatz |
|
87.327 |
78.598 |
11,1 % |
||||||||
Ergebnis der Betriebstätigkeit vor Abschreibungen und Sondereinflüssen |
|
10.762 |
11.348 |
–5,2 % |
||||||||
Ergebnis der Betriebstätigkeit vor Abschreibungen (EBITDA) |
|
10.748 |
11.355 |
–5,3 % |
||||||||
EBITDA-Marge |
% |
12,3 |
14,4 |
− |
||||||||
Abschreibungen a |
|
4.200 |
3.678 |
14,2 % |
||||||||
Ergebnis der Betriebstätigkeit (EBIT) |
|
6.548 |
7.677 |
–14,7 % |
||||||||
Sondereinflüsse |
|
–330 |
–91 |
–263,9 % |
||||||||
EBIT vor Sondereinflüssen |
|
6.878 |
7.768 |
–11,5 % |
||||||||
Ergebnis vor Ertragsteuern |
|
1.190 |
7.448 |
–84,0 % |
||||||||
Ergebnis nach Steuern aus fortgeführtem Geschäft |
|
–391 |
6.018 |
. |
||||||||
Ergebnis nach Steuern aus nicht fortgeführtem Geschäft |
|
− |
–36 |
100,0 % |
||||||||
Ergebnis nach Steuern und nicht beherrschenden Anteilen |
|
–627 |
5.523 |
. |
||||||||
Ergebnis je Aktie |
€ |
–0,70 |
6,01 |
. |
||||||||
Bereinigtes Ergebnis je Aktie |
€ |
6,96 |
6,76 |
3,0 % |
||||||||
|
|
|
1. Quartal |
2. Quartal |
3. Quartal |
4. Quartal |
Gesamtjahr |
||||||||||||
---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
Umsatz |
|
23.083 |
22.974 |
21.946 |
19.323 |
87.327 |
||||||||||||
Ergebnis der Betriebstätigkeit vor Abschreibungen und Sondereinflüssen |
|
3.743 |
3.293 |
2.325 |
1.401 |
10.762 |
||||||||||||
Ergebnis der Betriebstätigkeit vor Abschreibungen (EBITDA) |
|
3.709 |
3.396 |
2.255 |
1.389 |
10.748 |
||||||||||||
Abschreibungen b |
|
924 |
1.046 |
960 |
1.270 |
4.200 |
||||||||||||
Ergebnis der Betriebstätigkeit (EBIT) |
|
2.785 |
2.350 |
1.294 |
119 |
6.548 |
||||||||||||
Sondereinflüsse |
|
–34 |
11 |
–53 |
–254 |
–330 |
||||||||||||
EBIT vor Sondereinflüssen |
|
2.818 |
2.339 |
1.348 |
373 |
6.878 |
||||||||||||
Ergebnis vor Ertragsteuern |
|
1.878 |
2.658 |
1.239 |
–4.585 |
1.190 |
||||||||||||
Ergebnis nach Steuern aus fortgeführtem Geschäft |
|
1.321 |
2.179 |
952 |
–4.843 |
–391 |
||||||||||||
Ergebnis nach Steuern aus nicht fortgeführtem Geschäft |
|
− |
− |
− |
− |
− |
||||||||||||
Ergebnis nach Steuern und nicht beherrschenden Anteilen |
|
1.221 |
2.090 |
909 |
–4.847 |
–627 |
||||||||||||
Ergebnis je Aktie |
€ |
1,34 |
2,31 |
1,01 |
–5,42 |
–0,70 |
||||||||||||
Bereinigtes Ergebnis je Aktie |
€ |
2,70 |
2,37 |
1,77 |
0,09 |
6,96 |
||||||||||||
|
|
|
1. Quartal |
2. Quartal |
3. Quartal |
4. Quartal |
Gesamtjahr |
||||||||||||
---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
Umsatz |
|
19.400 |
19.753 |
19.669 |
19.776 |
78.598 |
||||||||||||
Ergebnis der Betriebstätigkeit vor Abschreibungen und Sondereinflüssen |
|
3.181 |
3.217 |
2.771 |
2.179 |
11.348 |
||||||||||||
Ergebnis der Betriebstätigkeit vor Abschreibungen (EBITDA) |
|
3.176 |
3.199 |
2.729 |
2.250 |
11.355 |
||||||||||||
Abschreibungen b |
|
865 |
883 |
907 |
1.023 |
3.678 |
||||||||||||
Ergebnis der Betriebstätigkeit (EBIT) |
|
2.311 |
2.316 |
1.822 |
1.227 |
7.677 |
||||||||||||
Sondereinflüsse |
|
–10 |
–39 |
–43 |
1 |
–91 |
||||||||||||
EBIT vor Sondereinflüssen |
|
2.321 |
2.355 |
1.865 |
1.227 |
7.768 |
||||||||||||
Ergebnis vor Ertragsteuern |
|
2.247 |
2.189 |
1.777 |
1.235 |
7.448 |
||||||||||||
Ergebnis nach Steuern aus fortgeführtem Geschäft |
|
1.810 |
1.794 |
1.424 |
990 |
6.018 |
||||||||||||
Ergebnis nach Steuern aus nicht fortgeführtem Geschäft |
|
− |
− |
–43 |
7 |
–36 |
||||||||||||
Ergebnis nach Steuern und nicht beherrschenden Anteilen |
|
1.718 |
1.654 |
1.253 |
898 |
5.523 |
||||||||||||
Ergebnis je Aktie |
€ |
1,87 |
1,80 |
1,36 |
0,98 |
6,01 |
||||||||||||
Bereinigtes Ergebnis je Aktie |
€ |
2,00 |
2,03 |
1,56 |
1,17 |
6,76 |
||||||||||||
|